Kauppojen selvityksen järjestäminen
NASDAQ OMX Helsinkiin hakeutuvalla pörssivälittäjällä on yleisesti kaksi vaihtoehtoa järjestää pörssin kaupankäyntijärjestelmässä tehtyjen kauppojen selvitys Euroclear Finland Oy:n selvitysjärjestelmässä:Selvityksen antaminen jo toimivan selvitysosapuolen hoidettavaksi
Pörssivälittäjä voi ensinnäkin antaa kauppojensa selvityksen jonkin jo toimivan selvitysosapuolen hoidettavaksi. Tällöin selvitysosapuoli toteuttaa pörssivälittäjän kauppojen selvityksen omissa nimissään ja omalla riskillään samoin kuin omien kauppojensa selvityksen. Jotta välittäjän kaupat voitaisiin erotella mm. tilastointia ja selvitysosapuolen tarpeita varten selvitysosapuolen muista kaupoista, Euroclear Finland myöntää selvitysosapuolelle välittäjän kauppoja varten uuden selvitysosapuolitunnuksen osapuolen pyynnöstä. Tämä tunnus vastaa välittäjän kaupankäyntitunnusta NASDAQ OMX Helsingin kaupankäyntijärjestelmässä. Tunnuksen saamiseksi selvitysosapuolen on ilmoitettava sitoutuvansa vastaamaan selvitysosapuolen asemassa lain ja Euroclear Finlandin sääntöjen mukaan kaikista myönnettävällä tunnuksella selvitettävistä kaupoista sekä muista selvitykseen liittyvistä velvoitteista kuten vakuuksista ja maksuliikenteestä.
Selvitysosapuolen on annettava kauppojen selvitystä koskeva, välittäjän ja selvitysosapuolen välinen sopimus Euroclear Finlandin arvioitavaksi ja toimitettava Euroclear Finlandille valtakirja, jonka välittäjä on antanut selvitysosapuolelle kauppojen selvitystä varten. Välittäjän ei tarvitse hakea Euroclear Finlandilta selvitysosapuolen oikeuksia, jos välittäjä antaa kauppojensa selvityksen kolmannen osapuolen hoidettavaksi. Välittäjän kauppoja voidaan ryhtyä selvittämään heti, kun välittäjä on tehnyt selvitysosapuolen kanssa sopimuksen selvityspalveluista ja kun Euroclear Finland on antanut selvitysosapuolelle välittäjän kauppoja varten selvitysosapuolitunnuksen.
Edellä kuvattu selvitysosapuoli on välittäjän ns. oletusselvitysosapuoli, jonka selvitettäväksi välittäjän kaupat ohjautuvat. Välittäjä voi tämän lisäksi sopia jonkin muun selvitysosapuolen ja asiakkaansa kanssa tämän selvitysosapuolen toimimisesta sopimusselvitysosapuolena (ns. give-up selvitysosapuoli), jonka selvitettäväksi välittäjä voi siirtää toteuttamansa kaupan. Välittäjän sopimusselvitysosapuolena toimimista varten Euroclear Finland myöntää hakemuksesta sopimusselvitysosapuolelle välittäjäkohtaisen selvitysosapuolitunnuksen.
Välittäjä toimii itse selvitysosapuolena sekä tilinhoitajayhteisönä tai asiamiehenä
Välittäjä voi hakea Euroclear Finlandilta selvitysosapuolen sekä tilinhoitajayhteisön tai tilinhoitajayhteisön asiamiehen oikeuksia. Välittäjän tulee täyttää arvopaperimarkkinalaissa ja Euroclear Finlandin säännöissä asetetut, selvitysosapuolta sekä tilinhoitajayhteisöä tai tilinhoitajayhteisön asiamiestä koskevat vaatimukset sekä toimittaa tarvittavat selvitykset, joita eritellään jäljempänä. Selvitysosapuolen oikeudet saanut välittäjä vastaa lain ja sääntöjen mukaan välittömästi Euroclear Finlandia ja muita selvitysosapuolia kohtaan niiden kauppojen ja muiden tapahtumien selvityksestä, jotka on kirjattu tai jotka ovat kirjautuneet selvitysjärjestelmään selvitysosapuolelle annetulla selvitysosapuolitunnuksella. Selvitysosapuolen on sitouduttava Euroclear Finlandin sääntöihin ja niiden perusteella annettuihin päätöksiin.
Selvitysosapuolen on aina toimittava myös tilinhoitajayhteisönä tai sen asiamiehenä. (1.5.10 3 -alakohta) Selvitysosapuolen oikeuksien hakijan on haettava yhtäaikaisesti myös OM-järjestelmän tilinhoitajayhteisön tai sen asiamiehen oikeuksia.
Selvitysosapuolen tulee pystyä suorittamaan ja ottamaan vastaan sekä maksuja että arvo-osuuksien toimituksia. Jollei selvitysosapuoli hoida näitä toimintoja itse, sen on annettava niiden hoitaminen jonkun toisen selvitysosapuolen tehtäväksi. Selvitysosapuolen vaihtoehdot ovat siten: (a) Selvitysosapuoli vastaa kauppojen ja muiden tapahtumien kirjaamisesta selvitysjärjestelmään, selvitysmenettelyn seuraamisesta omalta osaltaan sekä selvitystoimintaan liittyvien velvoitteiden täyttämisestä. (b) Selvitysosapuoli voi hankkia näiden käytännön toimenpiteiden toteuttamiseen liittyviä palveluja sellaiselta muulta selvitysosapuolelta, joka on valmis tarjoamaan tällaisia palveluja. Tällaisessa järjestelyssä selvitysosapuolen vastuu kaupoista ja muista tapahtumista säilyy muuttumattomana, mutta selvityspalveluja tarjoavan selvitysosapuolen henkilöstö vastaa selvitysmenetelmään liittyvien käytännön toimenpiteiden toteuttamisesta.
Tilinhoitajayhteisön ja sen asiamiehen on pystyttävä huolehtimaan omien ja asiakkaidensa arvo-osuustilien pitämiseen liittyvistä kaikista toimenpiteistä. Tilinhoitajayhteisön on pystyttävä palvelunsa mukaisessa laajuudessa ylläpitämään arvo-osuustilien tietoja Euroclear Finlandin arvo-osuusrekisterissä. Sen täytyy pystyä olemaan Euroclear Finlandin sääntöjen mukaisesti konekielisesti yhteydessä Euroclear Finlandin arvo-osuusrekisteriin ja muihin järjestelmiin. Tilinhoitajayhteisön täytyy pystyä mm:
- perustamaan ja ylläpitämään asiakkaita ja arvo-osuustilejä Euroclear Finlandin arvo-osuusrekisteriin
- lähettämään Euroclear Finlandin arvo-osuusrekisteriin sanomia arvo-osuuksien siirroista, merkinnöistä, rajoituksista ja oikeudenhaltijoista
- vastaanottamaan konekielisiä ja muita kirjaushakemuksia
- vastaanottamaan Euroclear Finlandin kirjausilmoituksia Euroclear Finlandin tekemistä kirjauksista
- täsmäyttämään oman tilinhoitajayhteisöjärjestelmänsä tilien tiedot Euroclear Finlandin keskitetyn rekisterin tietojen kanssa
- huolehtimaan osingon- ja koronmaksuista sekä lunastushintojen maksusta ja kaikkien näiden maksujen korjaamisesta lakien, veroviranomaisten määräysten ja Euroclear Finlandin sääntöjen mukaisesti
Edellytys tilinhoitajayhteisön oikeuksien myöntämiselle on, että hakijalla on käytössään asianmukainen tilinhoitajayhteisöjärjestelmä. Tilinhoitajayhteisöjärjestelmällä on pystyttävä toimimaan tietoteknisessä yhteydessä Euroclear Finlandin järjestelmien kanssa sekä hoitamaan lain ja Euroclear Finlandin sääntöjen mukaiset tehtävät.
Tilinhoitajayhteisön ei tarvitse itse suorittaa kaikkia sille kuuluvia edellä kuvattuja tehtäviä. Tilinhoitajayhteisö voi sopia osan tai kaikkien näiden tehtävien antamisesta jonkin toisen tilinhoitajayhteisön suoritettavaksi puolestaan. Tällaisesta käytännön tehtävien ulkoistussopimuksesta huolimatta vastuut säilyvät muuttumattomina, ja varsinainen tilinhoitajayhteisö on edelleen itse vastuussa toiminnasta. Tällaisesta tehtävien ulkoistamisesta on tehtävä kirjallinen sopimus, joka on toimitettava Euroclear Finlandille ja Rahoitustarkastukselle.
Tilinhoitajayhteisön asiamiehen oikeuksien myöntäminen edellyttää, että tilinhoitajayhteisö ja asiamies ovat solmineet asiasta kirjallisen sopimuksen, joka toimitetaan hakemuksen yhteydessä Euroclear Finlandille.
